Paramount Skydance обяви, че е подобрила офертата си за Warner Bros. Discovery, добавяйки така наречената „такса за изтичане на срока“, за да покаже увереност в регулаторните органи, наред с други нови елементи, но без да повишава цената на акциите.

През декември компанията на Дейвид Елисън стартира враждебна оферта за изкупуване на целия бизнес на Warner Bros. Discovery на цена 30 долара на акция, изцяло в брой.

Компанията твърди, че офертата й е по-изгодна от предстоящата сделка между Warner Bros. Discovery и Netflix, съобщава CNBC.

В отворено писмо главният изпълнителен директор Дейвид Елисън призовава творците и регулаторните органи да защитят конкуренцията, докато сделката с Netflix вече се проверява

30 филма годишно и антимонополен подход обещава Paramount в офертата за Warner Bros.

„Допълнителните предимства на нашата по-изгодна оферта от 30 долара на акция, изцяло в брой, ясно подчертават нашата силна и непоколебима ангажираност да предоставим пълната стойност, която акционерите на заслужават за инвестицията си“, заявява Дейвид Елисън. „Ние правим значителни подобрения – подкрепяме тази оферта с милиарди долари, предоставяме на акционерите сигурност в стойността, ясен регулаторен път и защита срещу пазарната нестабилност.“, допълва той.

„Таксата за забавяне“ се изплаща на акционерите на WBD за евентуални забавяния в получаването на регулаторно одобрение за сливането. Paramount е определила таксата на 25 цента на акция на тримесечие, през което сделката не е приключена след края на 2026 г., „подчертавайки увереността на Paramount в бързината и сигурността на регулаторното одобрение за сделката.“

Така наречената такса за отлагане е равна на около 650 милиона долара в брой за всяко тримесечие, през което сделката не е приключена след 31 декември.

Освен това Paramount ще финансира таксата за прекратяване в размер на 2,8 милиарда долара, която Warner Bros. Discovery ще дължи на Netflix, ако сделката пропадне, и ще елиминира потенциалните разходи за рефинансиране на дълга в размер на 1,5 милиарда долара.

Според един от най-големите инвеститори, новата оферта не е достатъчна, за да задоволи борда на легендарното студио – въпреки че е подплатена с личната гаранция на Лари Елисън

Paramount иска Warner Bros на всяка цена – но колко трябва да предложи, за да приемат акционерите

Филмовото студио заявява, че ревизираната оферта – включително таксата за отказ, финансирането на таксата за прекратяване и рефинансирането, е „напълно финансирана“ от 43,6 милиарда долара капиталови ангажименти от семейство Елисън и RedBird Capital Partners, както и от 54 милиарда долара дългови ангажименти от кредиторите Bank of America, Citigroup и частната капиталова компания Apollo.

Предложеното от Netflix придобиване на стрийминг и студийните активи на легендарното холивудско студио се очакваше да бъде финализирано в рамките на 12 до 18 месеца от обявяването на сделката през декември. Тя ще бъде финализирана след отделянето на телевизионните мрежи на WBD, като CNN, TBS и Discovery, което се очаква да се случи през третото тримесечие на 2026 г.

Миналия месец Netflix промени офертата си за активите на WBD, като предложи да плати 27,75 долара на акция в брой. Първоначалната сделка се състоеше от комбинация от пари в брой и акции на стойност 72 милиарда долара.

Стрийминг гигантът е в ожесточена конкуренция с Paramount Skydance за легендарното филмово студио – но с този ход печели единодушната подкрепа на борда

Netflix премина към оферта изцяло в кеш по сделката за Warner Bros Discovery

Ревизираната оферта на Paramount се основава на антитръстови опасения, които бяха изразени от законодатели и експерти от бранша, след като Netflix обяви предложената сделка.

Съизпълнителният директор на Netflix Тед Сарандос публично изрази увереността си, че сделката ще бъде одобрена по време на януарската телеконференция на компанията с инвеститорите.

Той изразява увереност, че сделката ще получи регулаторно одобрение и ще запази работни места в момент на масови съкращения в медийния сектор, „защото е в полза на потребителите, на иновациите, на служителите.“